NISAつみたて投資枠唯一の
インド株式ファンド
iTrustインド株式
追加型投信／海外／株式
NISA（つみたて投資枠・成長投資枠）対象
改めて確認するインド株式の成長性
インド株式は過去20年間で約10倍に成長し、全世界株式を上回って推移しました。
過去20年間のインド株式と全世界株式の株価推移
月次、円ベース、期間：2005年1月末～2025年1月末、2005年1月末＝100として指数化
※インド株式：MSCIインド株価指数、全世界株式：MSCI全世界株価指数、すべて配当込み（ネット） 出所：ブルームバーグのデータを基にピクテ・ジャパン作成 ※上記のパフォーマンスは株価指数のものであり、特定のファンドの運用実績ではありません。したがって、ファンドでかかる信託報酬等は考慮されていません。 ※データ・分析等は過去の実績に基づくものであり、運用成果や市場環境等を示唆・保証するものではありません。
iTrustインド株式の3つのポイント
＜ポイント①＞
インド株式ファンドの中で唯一「NISAつみたて投資枠」対象注1
＜ポイント②＞
同一カテゴリ最低水準のコスト注2
＜ポイント③＞
「真」のインドを知り尽くしたインド人の運用者によるアクティブ運用
注1 2025年3月31日時点
注2 ウェルスアドバイザーによる、日本の投資信託において、［カテゴリー］国際株式･インド（F）のうち、［インデックスファンド区分］除外、［DC（確定拠出年金）区分］［SMA（ラップ口座）区分］［ETF区分］除くベースでの比較
＜ポイント①＞
インド株式ファンドの中で唯一「NISAつみたて投資枠」対象注1
NISAを活用した投資では、中長期で期待できるリターンが大きい投資対象であるほど非課税のメリットも大きいと言えます。
iTrustインド株式の設定以降、毎月10万円を2025年1月末までつみたて投資した場合のシミュレーションでは、NISAを活用した場合と課税口座の場合を比較すると、税引き後のリターンに約142万円の差が生じる結果となりました。
中長期での成長期待が大きい投資対象であるインド株式に主に投資する投資信託の中で、iTrustインド株式は唯一のNISAつみたて投資枠の対象ファンド注1となっています。
iTrustインド株式に毎月10万円を積立投資した場合のシミュレーション
投資期間：2018年4月3日（設定日）～2025年1月31日
注1 2025年3月3日時点 ※税率は20.315% ※iTrustインド株式の基準価額は実質的な信託報酬等控除後。また、ご購入時、ご換金時の手数料はかかりません。 ※2018年4月3日の設定日に10万円投資、その後は各月末（2024年12月末まで）に10万円ずつ積立投資を行った場合（投資額累計820万円）のシミュレーションです。 ※データ・分析等は過去の実績に基づくものであり、運用成果や市場環境等を示唆・保証するものではありません。
＜ポイント②＞
同一カテゴリ最低水準のコスト注2
iTrustインド株式の信託報酬率はアクティブ・ファンドの同一カテゴリにおいて最低水準です。また、購入時手数料は無料（ノーロード）で、換金時手数料も無料です。
インド株式に投資するアクティブ・ファンドの信託報酬率等（税込）比較
2025年2月3日時点
注2 ウェルスアドバイザーによる、日本の投資信託において、［カテゴリー］国際株式･インド（F）のうち、運用手法：アクティブ、ETF・DC専用・SMA専用を除く全ファンドベースでの比較
出所：ウェルスアドバイザーのデータを基にピクテ・ジャパン作成
＜ポイント③＞
「真」のインドを知り尽くしたインド人マネージャーによるアクティブ運用
運用チームは、インド出身で、20年以上の運用経験を持つ、まさにインドを知り尽くしたプラシャント・コタリがリード・マネージャーを務めています。
当ファンドのポートフォリオは、インデックスに組入れられていない銘柄も含め、中長期的に持続した成長が期待できる「真」の優良企業と運用チームが確信する銘柄が占めています。
※運用経験年数等は2024年12月末時点
上位組入銘柄のうち、インデックスに組入れられていない、アクティブならではの銘柄例
メイクマイトリップ
インド国内を知り尽くす、オンライン旅行サービス大手
インドの旅行関連需要は、消費意欲旺盛な中間所得層の拡大を背景に増加していくと予想され、オンラインでホテル宿泊などの予約サービスへのニーズは今後も引き続き高まっていくと期待されます。同社の強みは、インド国内に広大なネットワークを有し、高い市場シェアを誇っている点です。
メイクマイトリップ（米国上場）とインド株式の株価推移比較
月次、米ドルベース、インド株式は配当込み、期間：2020年3月末～2025年1月末
※写真はイメージです。 ※当銘柄は2025年1月末現在、主要インデックスのうち、MSCIインド株価指数、CNXニフティ指数、S&P BSEセンセックス指数に組入れられていません。 ※グラフ中の当ファンドは、主要投資対象であるピクテ-インディアン･エクイティーズを指します。※メイクマイトリップは、配当実績がありません。※インド株式：MSCIインド株価指数 ※当ファンドの主要投資対象（ピクテ-インディアン・エクイティーズ）における2024年12月末時点の組入上位3位です。 出所：リフィニティブ an LSEG businessのデータを基にピクテ・ジャパン作成 ※上記で言及した銘柄は、特定の銘柄の勧誘や売買の推奨等を目的としたものではなく、その価格動向を示唆するものでもありません。 ※データ・分析等は過去の実績に基づくものであり、運用成果や市場環境等を示唆・保証するものではありません。
トレント・ファーマシューティカルズ
ニーズの高い慢性疾患治療薬に強みを持つ大手企業
経済的に豊かになり、ライフスタイルが変化し、糖尿病をはじめとした慢性疾患の罹患者数は急増しています。こうした市場環境下、同社は慢性疾患治療薬の領域に強みを持ち、長年にわたって、売上・利益成長と高収益性を実現している優良企業であるとみています。
トレント・ファーマシューティカルズとインド株式の株価推移比較
月次、インド・ルピーベース、配当込み、期間：2012年3月末～2025年1月末
※写真はイメージです。※当銘柄は2025年1月末現在、主要インデックスのうち、CNXニフティ指数、S&P BSEセンセックス指数に組入れられていません。 ※インド株式：MSCIインド株価指数 ※グラフ中の当ファンドは、主要投資対象であるピクテ-インディアン･エクイティーズを指します。 ※当ファンドの主要投資対象（ピクテ-インディアン・エクイティーズ）における2024年12月末時点の組入上位10位です。 出所：リフィニティブ an LSEG businessのデータを基にピクテ・ジャパン作成 ※上記で言及した銘柄は、特定の銘柄の勧誘や売買の推奨等を目的としたものではなく、その価格動向を示唆するものでもありません。 ※データ・分析等は過去の実績に基づくものであり、運用成果や市場環境等を示唆・保証するものではありません。
関連動画
＜運用者によるアップデート＞
動画掲載：2025年3月
＜クォータリー・アップデート＞
動画掲載：2024年12月
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